Persediaan dinyatakan berdasarkan biaya perolehan atau nilai realisasi bersih, mana yang lebihrendah. Biaya perolehan ditentukan dengan metode biaya masuk pertama keluar pertama. Nilairealisasi bersih merupakan estimasi harga jual dari persediaan dikurangi seluruh biayapenyelesaian dan estimasi biaya yang diperlukan untuk melakukan penjualan.